和訊河南訊自2013年余額寶的問世，余額理財便成為老百姓街頭巷議的熱點，經過一年的發(fā)展，各類理財“寶寶”爭相出世，形式也從過去單一的掛鉤貨幣基金，涵蓋到掛鉤保險甚至是票據(jù)。想要理財?shù)暮幽蠈沤z們，若想將余額理財進行到底，不妨來看看三類“寶寶”理財產品的大PK。

掛鉤貨基的理財寶寶

掛鉤貨幣基金的寶寶類產品，比如余額寶，在資金靈活度方面優(yōu)勢明顯，投資者可以隨時支取資金，其靈活度幾乎等同活期儲蓄，但收益率卻遠高于活期儲蓄利率。

但是，和訊河南發(fā)現(xiàn)，貨幣基金收益率從今年開始出現(xiàn)穩(wěn)步下滑，如今大部分貨基的七日年化收益率已經跌破5%。鑒于當前市場資金較為充裕，貨幣市場投資收益率還有繼續(xù)下滑的可能性。銀率網(wǎng)分析師牛雯認為，在接下來的時間中，貨幣基金的七日年化收益率將在4%~5%之間浮動，而個別基金的七日年化收益率很有可能進入“3時代”。

掛鉤保險的理財寶寶

掛鉤保險的理財寶寶，目前最大的賣點在于收益率較高，而且還有保障。比如國華理財寶2代，宣稱的是6%的收益率。從保險產品的投資范圍來看，這類產品的投資范圍比貨幣基金更廣，其獲取高收益的想象空間更大。

但是，保險類理財寶寶有一顯著劣勢就是其資金靈活性不夠。由于保險產品有封閉期的問題，投資者如果提前支取資金，需要交納一定比例的退保費，這會造成投資者的損失。

另外，相比其他余額理財法寶，保險類理財寶寶的起購金額沒辦法從1元起步。

掛鉤票據(jù)的理財寶寶

掛鉤票據(jù)產品的理財寶寶，其唯一優(yōu)勢就是收益率很高。大部分產品的收益在7%左右，比如票據(jù)寶。

銀率網(wǎng)分析師牛雯認為，票據(jù)類寶寶的第一劣勢就是市場接受度問題，因為基金和保險都是已經被老百姓熟知的金融產品，但票據(jù)在當前并不被廣大投資者所了解。另一方面，每個票據(jù)產品都有固定的投資期限，可以理解為封閉期，因此，票據(jù)類理財產品在資金靈活性方面也并不占優(yōu)勢。

另外，票據(jù)類理財產品還有一個潛在問題：超高收益從何而來？

票據(jù)類產品的操作原理如下：持票人將票據(jù)抵押，融入資金，到期后，還付本金利率。假設票據(jù)理財產品收益率為7%，那么意味著持票人至少需要以7%的成本融入資金。但目前商業(yè)銀行對銀行承兌匯票的貼現(xiàn)利率總體不超過5%，那么，為什么持票人不直接通過銀行融入資金，其付出的資金成本更加低廉。 因此，銀率網(wǎng)分析師提醒廣大投資者，在投資票據(jù)類產品時，需要著重考慮到資金的兌付風險問題。