2017年11月10日晚，“雙11”前夜，全國人民正沉浸在歡樂的剁手氣氛中，忙著將看好的商品放進(jìn)自己的購物車，好在幾個(gè)小時(shí)后一鍵下單。

很少有人注意到來自大洋彼岸的一則新聞“中國互聯(lián)網(wǎng)金融公司拍拍貸在紐交所正式上市，發(fā)行價(jià)13美元，募集資金2.7億美元，總市值超過40億美元”。

以市值計(jì)，大股東和CTO顧少豐身家75億人民幣。

在我做咨詢顧問的職業(yè)生涯中，拍拍貸是我心頭的一個(gè)結(jié)。因?yàn)樗?jīng)兩次被放在我的購物車?yán)铮叶及阉昧顺鋈ァ＝裉欤谧ＹR顧少豐和他的拍拍貸終于實(shí)現(xiàn)理想、修成正果的時(shí)候，我想講一講我這個(gè)價(jià)值8000萬元的認(rèn)知。

拍拍貸的創(chuàng)始人顧少豐，在他2006年離開微軟去創(chuàng)業(yè)的時(shí)候，跟我是同一個(gè)部門的同事，當(dāng)時(shí)，我是部門主管，他是技術(shù)主管。

他離開微軟創(chuàng)業(yè)的第一個(gè)項(xiàng)目，是當(dāng)時(shí)還不太成氣候的播客，類似今天的“喜馬拉雅”，他的“菠蘿網(wǎng)”（）是其中的翹楚。我記得在他決定創(chuàng)業(yè)的時(shí)候，我還在博客上專門寫了一篇文章《互聯(lián)網(wǎng)，jack來了！》，Jack，是他的英文名字。

因?yàn)椴タ偷娘L(fēng)口一直沒有到來，2007年的時(shí)候，他再次創(chuàng)業(yè)，這次，創(chuàng)立了今天的拍拍貸。

拍拍貸是中國第一家做P2P貸款的公司，當(dāng)時(shí)沒有人知道它在做什么，實(shí)際上在2012年的互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)潮開始之前，沒幾個(gè)人明白“P2P”是怎么回事。

當(dāng)然地，他們做得很辛苦。所以過了一段時(shí)間，他來找我，說，潤總，我需要一個(gè)商業(yè)上的顧問，我覺得你挺合適的，要不我給你1%的股份，你給我們公司當(dāng)商業(yè)顧問，幫助我們一起思考，接下來該怎么干吧。

我還真花了一點(diǎn)時(shí)間，研究了一下拍拍貸的商業(yè)模式。一看之下，覺得特別不靠譜。

它的商業(yè)模式就是，一個(gè)人要把錢借給另一個(gè)人，過去是通過中介的方式，也就是銀行來完成。而它是個(gè)撮合平臺(tái)，就是說一個(gè)人可以通過它這個(gè)平臺(tái)，直接把錢借給另一個(gè)人。這樣一來，溝通的效率是提高了，但是，信用問題卻解決不了。

這里要稍微說一點(diǎn)金融知識(shí)：我們認(rèn)為金融機(jī)構(gòu)扮演了兩個(gè)重要的職能，一個(gè)職能叫做溝通中介，一個(gè)職能叫做信用中介；溝通中介是解決匹配問題的，把有錢的人和需要錢的人匹配在一起，信用中介是解決借款不還的信用風(fēng)險(xiǎn)的，通常采用抵押、擔(dān)保或者信用機(jī)構(gòu)來解決。

我在和他溝通的時(shí)候，告訴他說，你這個(gè)拍拍貸，它解決了溝通中介的問題，但是，它沒有解決信用中介的問題，而這部分風(fēng)險(xiǎn)很大。你不要覺得通過法律文書能夠規(guī)避這個(gè)問題，如果有人賠了錢，這個(gè)責(zé)任是規(guī)避不了的，他們可能不走法律途徑，而采用極端手段來維權(quán)。這個(gè)問題如果不能得到解決，這個(gè)公司做不大的，小規(guī)模的時(shí)候還沒有人管你，做大了肯定會(huì)被監(jiān)管。1%的股權(quán)我也不要了，你還是找點(diǎn)靠譜的事做一做吧。

今天看來，這1%，價(jià)值2.6億人民幣。

雖然我沒有成為他的股東，但是因?yàn)槭呛芎玫呐笥鸭嫱拢晕覀冞€是經(jīng)常溝通一些情況。

2008年的時(shí)候，我成為公益機(jī)構(gòu)香港百仁基金的特邀會(huì)員，創(chuàng)造性地提出來用類似眾籌的方式來做公益（就像今天的“騰訊公益”），這個(gè)邏輯和拍拍貸的方式非常像。我看他們做得太艱難了，就把他們推薦給基金會(huì)，通過做眾籌平臺(tái)的項(xiàng)目賺一點(diǎn)錢來貼補(bǔ)公司。

2009年，顧少豐給我和幾個(gè)朋友發(fā)了一封郵件，說拍拍貸現(xiàn)在估值在600萬人民幣以內(nèi)。本次會(huì)增發(fā)一些股份，如果大家感興趣，可以放入幾萬塊錢，占0.x%的股份。那個(gè)時(shí)候的我，繼續(xù)覺得不靠譜，也沒有投。

如果當(dāng)時(shí)我隨便投個(gè)兩萬塊錢，按照今天的市值，已經(jīng)價(jià)值8000多萬人民幣。

2012年，互聯(lián)網(wǎng)金融終于火起來了，一大群P2P公司如雨后春筍般冒了出來。在創(chuàng)業(yè)5年之后，拍拍貸終于拿到了第一輪融資，融資金額2500萬美元。

2014年，拍拍貸獲得了B輪融資，融資金額5000萬美元。

2015年，雨后春筍們紛紛死去，優(yōu)勝劣汰，拍拍貸獲得了C輪融資，融資金額近1億美元。

在得知它獲得C輪融資的時(shí)候，我坐在家里面算啊，如果，我在600萬的時(shí)候投入了兩萬元，到這個(gè)時(shí)候，會(huì)值多少錢？作為一個(gè)商業(yè)領(lǐng)域的咨詢顧問，到底是什么過錯(cuò)，導(dǎo)致了一再錯(cuò)過？

今天我講這個(gè)故事，不是想回憶往事，而是想要告訴你，這件事讓我明白的道理：那些我認(rèn)為靠譜的事情，不一定真的靠譜；那些我認(rèn)為不靠譜的事情，不一定真的不靠譜。

我們之所以覺得一件事情不靠譜，是因?yàn)槲覀冊谧约菏煜さ念I(lǐng)域，經(jīng)過了一些經(jīng)驗(yàn)的積累，已經(jīng)逐漸形成了一套邏輯，越多的經(jīng)驗(yàn)堆積上來，這個(gè)邏輯就越能自洽，最后形成一個(gè)閉環(huán)。然后你會(huì)把它當(dāng)成真理，一旦發(fā)生在這個(gè)邏輯閉環(huán)之外的，就會(huì)被認(rèn)為是錯(cuò)的。

這原本是一個(gè)很好的能力，因?yàn)樗軌蛱岣呶覀儧Q策的效率，降低試錯(cuò)的風(fēng)險(xiǎn)。但這個(gè)邏輯閉環(huán)，也會(huì)成為你吸收新知識(shí)、接受新觀念、獲得新能力的阻礙。

比如傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)，是這么評(píng)價(jià)互聯(lián)網(wǎng)金融的：你們這些互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)，你們懂什么風(fēng)險(xiǎn)管理啊？你們只不過是在國家還沒有監(jiān)管過來的時(shí)候，干一些非法的勾當(dāng)而已。

而互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)，是這么評(píng)價(jià)傳統(tǒng)金融的：你們這些傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)，你們那叫什么風(fēng)險(xiǎn)管理啊，你們只不過是把價(jià)值200萬的房子拿出來抵押，借100萬給人家，你們有什么風(fēng)險(xiǎn)啊？你試試在沒有抵押的情況之下，也把錢借出去，這才叫風(fēng)險(xiǎn)管理！

這兩種觀點(diǎn)之間的差異之大，可能他們這樣討論下去，3年5年都不一定能夠有一個(gè)結(jié)論。我不是想討論這兩個(gè)觀點(diǎn)孰對(duì)孰錯(cuò)，而是想說，他們之間的沖突，是邏輯閉環(huán)造成的。

是我自以為是的邏輯閉環(huán)，把8000萬拒之門外。

想明白了這一點(diǎn)之后，我的商業(yè)咨詢生涯發(fā)生了一個(gè)重大的轉(zhuǎn)變，遇到很多貌似不靠譜的事情，我都會(huì)坐下來，認(rèn)真地想一想：這事真的不可能嗎？真的不靠譜嗎？

2015年，我終于正式和拍拍貸建立了合作，成為了他們的戰(zhàn)略顧問。其實(shí)做這個(gè)戰(zhàn)略顧問，不是為了指導(dǎo)他們，而是為了糾正我自己的錯(cuò)誤。

今天，在拍拍貸上市的這個(gè)時(shí)點(diǎn)，我將故事寫下來，分享給你，是希望你不要犯類似的錯(cuò)誤，對(duì)于任何事物，都要具有好奇心，都要有空杯的心態(tài)。我們趕上了一個(gè)時(shí)代，世界的變化不斷地在加速，千萬不要讓你的存量，變成你的障礙。

聽說，孩子剛出生的時(shí)候，頭頂有一塊是沒有長攏的，叫做囟(xìn)門，要到兩歲的時(shí)候才會(huì)閉合。在此之前，據(jù)說孩子能夠看見所有的東西，了解全宇宙的知識(shí)。直到他們囟門閉合，才會(huì)變成一個(gè)凡人。

希望我能用這個(gè)價(jià)值2.6億的錯(cuò)誤，重新打開你的腦洞，打開你的投資邏輯閉環(huán)。

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