文｜面包財經

信披資料顯示，新疆匯和銀行已經遞交了聆訊資料，申請在港交所上市，由農銀國際獨家保薦承銷。

匯和銀行是一家較為“迷你”的城商行，主要股東由本地民營企業組成，沒有控股股東。截至最后實際可行日期，匯和銀行有11名主要股東持有公司已發行股份5%或以上。

聆訊資料顯示，截至2019年9月30日，匯和銀行的總資產不到300億元，且近兩年總資產整體呈下降狀態。公司凈利潤一直保持增長趨勢，但凈利息收入的下降導致公司總營收同比下降超過一成。資產質量較上年末有所改善，撥備覆蓋率提升的同時，不良率出現下降，然而公司也面臨著貸款集中度較高所帶來的風險。

凈利息收入下降，總營收同比降超一成

匯和銀行是由原奎屯市的三家城市信用社合并而成。目前公司的總部設在奎屯，分銷網絡包括位于奎屯烏魯木齊及伊寧的7家支行和3個營業部。

截至2019年9月末，匯和銀行的總收入為5.01億元，較上年同期相比下降5801萬元，降幅為10.37%，但公司實現凈利潤2.32億元，較上年同期增加2073.6萬元，同比增長9.8%。

聆訊資料顯示，匯和銀行的營收主要由利息凈收入和手續費及傭金凈收入構成，其中利息凈收入占比較大。截至去年9月末，公司利息凈收入約4.5億元，占總營收的89.7%。但由于金融投資以及存放同業及其他金融機構款項減少，使得生息資產的平均結余降低，利息凈收入較上年同期下降了12.2%，這也是導致總營收出現下降的主要原因之一。

從業務結構來看，匯和銀行的業務主要分為三大類：公司銀行業務、零售銀行業務和金融市場業務。其中公司銀行業務是該行最重要的經營收入來源。

截至2019年9月末，匯和銀行公司業務實現營收約3.10億元，較上年同期減少1.49億元，降幅為32.41%，其在總營收中的占比也從82.1%降至61.9%。而金融市場業務卻出現了較為明顯的增長。匯和銀行的金融市場業務主要包括證券投資、貨幣市場及正回購交，截至去9月末，公司該業務實現營收1.81億元，較上年同期增長近兩倍，其在營收中的占比由11.5%提升至36.2%。

“迷你”城商行，總資產不足300億

截至2018年末，匯和銀行的總資產為318.27億元，與其他已經在港股上市的城商行相比，該行的總資產較小，可以說是一家“迷你”城商行。

然而，值得注意的是匯和銀行的總資產近兩年有所下降。至2019年9月末，該行的總資產為296.60億元，較2018年末下降21.66億元，降幅為6.8%。

聆訊資料顯示，匯和銀行總資產下降主要由于金融投資以及存放同業及其他金融機構款項減少所致。其中由于監管趨嚴，公司調整了金融投資組合并減少了某些特殊目的載體投資的規模，金融投資凈額在總資產中的占比由2016年的50.4%下降至2019年9月末的36.3%，這也是造成該行資產規模減小的主要原因之一。

總貸款超150億元，超六成集中在棉花產業

雖然資產規模有所減小，但匯和銀行的貸款總額不斷增長。

截至2019年9月末，匯和銀行的客戶貸款及墊款為150.33億元，較上年末增加18.8%。

數據顯示，總貸款不斷增長的同時，其在總資產中的占比也在不斷提。截至2019年9月末，客戶貸款及墊款總額在總資產中占比達50.7%，較2016年末的占比31.2%相比，出現明顯提升。

于往績記錄期間，對公貸款是該行貸款組合的最大組成部分。截至2019年9月30日，對公貸款總額達118.29億元，占總貸款的78.7%。聆訊資料顯示，匯和銀行的對公貸款均為流動資金貸款，且該類貸款通常有質押或保障。

從對公貸款的行業分布來看，其主要集中在批發和零售業。截至去年9月末，該行業的貸款總額達111.72億元，較上年末增加14.4%，占對公貸款總額的94.4%。

聆訊資料顯示，批發和零售業對公貸款客戶大多數為棉花產業價值鏈中從事經營的小微企業。而該行對于批發和零售行業貸款增加的另一個原因則是，棉花產業屬奎屯市的支柱產業之一，截至2019年9月末，匯和銀行向棉花產業企業及個體工商戶發放的貸款為人民幣96.88億元，占貸款總額的64.4%。

資產質量整體改善，個人貸款不良率增長較快

匯和銀行貸款增多的同時，不良貸款也在增多，但不良率出現了近兩年來的首次下降，撥備覆蓋率則持續上升。

截至2019年9月末，匯和銀行不良貸款總額為3.43億元，較上年末增加5.54%。不良率較上年末下降0.29個百分點至2.28%，資產質量有所改善。

值得注意的是，該行個人貸款總額雖不高，截至去年9月末僅有5657.6萬元，然而不良貸款率卻持續升高。

聆訊資料顯示，匯和銀行個人貸款不良率由2017年末的3.56%飆升至2018年末的43.15%。截至2019年9月末，不良個人貸款為3778萬元，較上年末增長46.8%，不良貸款率則上升至66.78%。

匯和銀行表示個人貸款不良率的大幅上升主要由于，若干從事批發和零售業的個體工商戶的經營、業務狀況及還款能力不斷惡化，使得不良貸款增加所致。

聆訊資料顯示，公司的貸款減值準備不斷增多，截至2019年9月末，貸款減值準備約為5.34億元，較上年末增長8.5%。同時撥備覆蓋率較上年末增加5.88個百分點至164.74%。

除此之外，公司的資本充足率較上年末出現小幅下降，但均滿足監管要求。截至去年9月末，匯和銀行的資本充足率為15.34%，較上年末下降1.03個百分點，一級資本充足率和核心一級資本充足率均為14.5,%，均較上年末下降1個百分點。（JW）