甘肅首家全國(guó)性法人保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)近期再迎重磅人事變動(dòng)。7月24日，北京商報(bào)記者了解到，黃河財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“黃河財(cái)險(xiǎn)”）近日公告稱，經(jīng)半數(shù)以上董事共同推舉，由職工董事王曉鐘臨時(shí)代行第二屆董事會(huì)董事長(zhǎng)及法定代表人職權(quán)。本月初，黃河財(cái)險(xiǎn)上一任董事長(zhǎng)宣布辭職，而對(duì)于未來(lái)的正式繼任者而言，需要面臨改善公司部分險(xiǎn)種承保虧損、綜合成本率偏高等考題。

與此同時(shí)，在財(cái)險(xiǎn)業(yè)規(guī)模排名前十的公司合計(jì)凈利潤(rùn)占據(jù)行業(yè)利潤(rùn)九成以上的大背景下，黃河財(cái)險(xiǎn)如何在馬太效應(yīng)愈演愈烈的劇本下，演好“突圍者”的角色備受市場(chǎng)關(guān)注。

首任董事長(zhǎng)離任

繼月初董事長(zhǎng)宣布辭職后，黃河財(cái)險(xiǎn)又有了新的人事變動(dòng)。

黃河財(cái)險(xiǎn)近日公告稱，根據(jù)公司《章程》規(guī)定和2023年7月18日黃河財(cái)險(xiǎn)第二屆董事會(huì)第十六次會(huì)議決議，經(jīng)半數(shù)以上董事共同推舉，由職工董事王曉鐘臨時(shí)代行第二屆董事會(huì)董事長(zhǎng)及法定代表人職權(quán)。

上述公告同樣公布了臨時(shí)代行董事長(zhǎng)及法定代表人職權(quán)的時(shí)間。公告顯示，臨時(shí)代行期間自2023年7月18日起，至新任董事長(zhǎng)（副董事長(zhǎng)）、法定代表人獲得國(guó)家金融監(jiān)督管理總局或其派出機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)其任職資格，且完成公司聘任能夠依規(guī)履行相應(yīng)職務(wù)時(shí)為止。

簡(jiǎn)歷顯示，王曉鐘自2022年1月29日起任黃河財(cái)險(xiǎn)職工董事，現(xiàn)任公司黨委副書(shū)記、紀(jì)委書(shū)記、職工董事。

將目光推移至本月初，黃河財(cái)險(xiǎn)首任董事長(zhǎng)榮志遠(yuǎn)宣布辭職。據(jù)今年7月初黃河財(cái)險(xiǎn)公告，黃河財(cái)險(xiǎn)第二屆董事會(huì)于2023年7月3日收到榮志遠(yuǎn)的辭職報(bào)告。榮志遠(yuǎn)因職務(wù)變動(dòng)原因，辭去公司執(zhí)行董事、董事長(zhǎng)等職務(wù)。

北京商報(bào)記者就公司前任董事長(zhǎng)榮志遠(yuǎn)辭職與選舉職工董事王曉鐘臨時(shí)代行董事長(zhǎng)職權(quán)兩起人事變動(dòng)情況采訪黃河財(cái)險(xiǎn)，該公司表示，根據(jù)甘肅省委、組織部門(mén)安排，公司前任董事長(zhǎng)榮志遠(yuǎn)已前往甘肅省政協(xié)擔(dān)任相關(guān)職務(wù)，因上述職務(wù)變動(dòng)原因，其辭去公司執(zhí)行董事、董事長(zhǎng)等職務(wù)。

該公司進(jìn)一步表示，為避免在董事長(zhǎng)辭職之后和選舉產(chǎn)生新任董事長(zhǎng)履職之前，由于董事長(zhǎng)空缺影響公司正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和公司治理機(jī)制運(yùn)行，根據(jù)公司《章程》規(guī)定，經(jīng)公司半數(shù)以上董事共同推舉，第二屆董事會(huì)第十六次會(huì)議決議，由職工董事王曉鐘臨時(shí)代行董事長(zhǎng)、法定代表人職權(quán)。前任董事長(zhǎng)榮志遠(yuǎn)的辭職對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理和公司治理機(jī)制運(yùn)行等工作不會(huì)產(chǎn)生重大影響。

綜合成本率超100%

年輕的黃河財(cái)險(xiǎn)成立于2018年1月，是甘肅省首家全國(guó)性法人保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。由甘肅省公路航空旅游投資集團(tuán)有限公司、中國(guó)鐵建(601186)投資集團(tuán)有限公司等9家企業(yè)共同設(shè)立。

從黃河財(cái)險(xiǎn)發(fā)展進(jìn)程來(lái)看，自成立以來(lái)保費(fèi)收入由2018年的2.62億元增長(zhǎng)到2021年的8.82億元，2022年保費(fèi)收入再躍升，超過(guò)11億元。凈利方面，黃河財(cái)險(xiǎn)2018-2020年經(jīng)歷了三年連續(xù)虧損，其中，2018年虧損達(dá)1.04億元。不過(guò)，黃河財(cái)險(xiǎn)成立不到五年便實(shí)現(xiàn)盈利，2021年、2022年該公司分別實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)0.11億元和0.02億元。

2022年，受新冠疫情等因素影響，資本市場(chǎng)大幅下跌。黃河財(cái)險(xiǎn)投資收益0.99億元，同比下降38%。黃河財(cái)險(xiǎn)對(duì)北京商報(bào)記者表示，公司積極克服國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)不利影響，財(cái)務(wù)投資收益率3.9%，較好平衡了風(fēng)險(xiǎn)和收益目標(biāo)。

對(duì)于今年投資端的展望，黃河財(cái)險(xiǎn)表示，2023年，權(quán)益市場(chǎng)有所回暖，公司投資收益同比明顯改善。未來(lái)將繼續(xù)把握投資機(jī)會(huì)，獲取高質(zhì)量可持續(xù)投資收益。一是開(kāi)展新周期資產(chǎn)配置，靈活開(kāi)展權(quán)益、債券、非標(biāo)等投資；二是提高精細(xì)化管理水平，加大主動(dòng)管理力度；三是加強(qiáng)資金運(yùn)用內(nèi)控管理，夯實(shí)內(nèi)控管理基礎(chǔ)。

承保和投資端實(shí)現(xiàn)雙輪驅(qū)動(dòng)，是一家財(cái)險(xiǎn)公司穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的基礎(chǔ)。綜合費(fèi)用率、綜合成本率是除了保費(fèi)、凈利潤(rùn)之外的重要經(jīng)營(yíng)指標(biāo)。其中，綜合費(fèi)用率主要由業(yè)務(wù)獲取成本和一般管理成本構(gòu)成，是衡量財(cái)險(xiǎn)公司費(fèi)用支出的一項(xiàng)重要指標(biāo)。業(yè)內(nèi)人士指出，綜合費(fèi)用率大概在30%多為合理區(qū)間。綜合成本率越低說(shuō)明財(cái)險(xiǎn)公司盈利能力越強(qiáng)，綜合成本率超過(guò)100%，對(duì)于險(xiǎn)企而言意味著承保虧損。黃河財(cái)險(xiǎn)2022年綜合成本率為108.54%，綜合費(fèi)用率為49.67%。根據(jù)今年一季度數(shù)據(jù)，黃河財(cái)險(xiǎn)綜合費(fèi)用率59.07%，綜合成本率131.95%。

黃河財(cái)險(xiǎn)表示，關(guān)于公司綜合成本率和費(fèi)用率偏高的問(wèn)題，是受財(cái)險(xiǎn)公司的發(fā)展周期和核算規(guī)則影響。目前公司經(jīng)營(yíng)指標(biāo)與同期成立的主體相比，已經(jīng)優(yōu)于很多同期成立的財(cái)險(xiǎn)公司，整體經(jīng)營(yíng)指標(biāo)穩(wěn)健向好。

在經(jīng)濟(jì)學(xué)家宋清輝看來(lái)，下一步，中小財(cái)險(xiǎn)公司應(yīng)在降本增效方面發(fā)力，例如提高管理精細(xì)化程度等。

對(duì)于下一步在降本增效方面采取的主要舉措，黃河財(cái)險(xiǎn)表示，其中包括不斷優(yōu)化業(yè)務(wù)管理政策；嚴(yán)格預(yù)算管理和費(fèi)用管控；進(jìn)一步提升理賠質(zhì)效；強(qiáng)化應(yīng)收保費(fèi)和現(xiàn)金流管控力度，提高資金利用價(jià)值等。

工程險(xiǎn)解題差異化發(fā)展

2022年，黃河財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)收入前五大險(xiǎn)種中，車(chē)險(xiǎn)、農(nóng)險(xiǎn)、意外險(xiǎn)均承保虧損。如該公司保費(fèi)收入第一大險(xiǎn)種車(chē)險(xiǎn)，2022年承保險(xiǎn)虧損金額為0.97億元。

放眼行業(yè)，在車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)激烈競(jìng)爭(zhēng)的當(dāng)下，發(fā)展非車(chē)業(yè)務(wù)成為財(cái)險(xiǎn)公司一大趨勢(shì)。與此同時(shí)，財(cái)險(xiǎn)行業(yè)的馬太效應(yīng)明顯，大中型公司的規(guī)模效應(yīng)持續(xù)顯現(xiàn)。

普華永道中國(guó)金融業(yè)管理咨詢合伙人周瑾表示，中小公司無(wú)法達(dá)到規(guī)模效應(yīng)，固定成本無(wú)法有效攤薄，加上人才、技術(shù)和品牌都缺乏競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，這是中小財(cái)險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)上的普遍痛點(diǎn)。因此，如何挖掘自身優(yōu)勢(shì)，尤其是立足當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)，充分利用股東資源稟賦，尋找細(xì)分市場(chǎng)和探索差異化的競(jìng)爭(zhēng)策略，并重點(diǎn)打造相應(yīng)的核心能力，是中小財(cái)險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)突圍的必經(jīng)之路。

根據(jù)官網(wǎng)，工程保險(xiǎn)是該公司2022年保費(fèi)收入的第三大險(xiǎn)種，保費(fèi)收入距離農(nóng)險(xiǎn)僅一步之遙。官網(wǎng)信息也顯示，黃河財(cái)險(xiǎn)打造工程保險(xiǎn)特色和保險(xiǎn)業(yè)向西開(kāi)放平臺(tái)；實(shí)施“差異競(jìng)爭(zhēng)、特色發(fā)展”等經(jīng)營(yíng)管理策略。

據(jù)黃河財(cái)險(xiǎn)透露，公司大力發(fā)展工程險(xiǎn)市場(chǎng)業(yè)務(wù)。上半年，工程險(xiǎn)累計(jì)保費(fèi)收入1.06億元，同比增長(zhǎng)9.04%，其中市場(chǎng)業(yè)務(wù)4946萬(wàn)元。

在周瑾看來(lái)，車(chē)險(xiǎn)由于標(biāo)準(zhǔn)化程度相對(duì)高，所以中小公司很難與大公司形成競(jìng)爭(zhēng)力。但在非車(chē)保險(xiǎn)領(lǐng)域，對(duì)于工程險(xiǎn)、責(zé)任險(xiǎn)、信用險(xiǎn)、農(nóng)險(xiǎn)等險(xiǎn)種，均有部分中小公司具備一定競(jìng)爭(zhēng)力和盈利空間，這些公司往往就是在專(zhuān)業(yè)領(lǐng)域和特定市場(chǎng)形成了自身的核心能力，從而可以實(shí)現(xiàn)差異化競(jìng)爭(zhēng)。而這些典型案例可以給行業(yè)中小公司的戰(zhàn)略選擇帶來(lái)一定的啟示和借鑒。

北京商報(bào)記者 孟凡霞 胡永新