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4月24日,“中泰-易鑫二期資產支持專項計劃資產支持證券”(下稱 “中泰-易鑫二期 ABS”)在上海證券交易所正式掛牌,規模為20.89億。這是目前為止在上交所發行的最大的一單以汽車融資租賃為底層資產的ABS。
據介紹,這單ABS由國內最大的互聯網汽車交易平臺易鑫集團發行,包括AAA評級的優先A級17.51億元、AA評級優先B級1.17億和次級資產支持證券2.21億元,其中次級由原始權益人易鑫租賃自己認購。易鑫集團創始人兼首席執行官張序安表示,今年以來市場有所變化,發行的ABS的成本比去年高,但是相對同行平均水平仍有一定優勢,且由于此前集團已經發行過5期ABS,此次發行投資者認購仍然比較熱情。“現在市場上錢比較緊,這對我們反而是好事,因為兩極的差異就凸顯出來,好的資產更能突出。”
易鑫集團自2016年至今共發行了6輪場內ABS產品,包括場外ABS在內,總規模約100億。同時,易鑫還與華泰保險聯合在保交所市場發行了一單規模為10億元的險資 ABS 產品,這也是保險資管領域首單ABS。據記者了解,在保交所發行的這單ABS發行過程大概持續了4個月,而今日在上交所掛牌的ABS流程只用了2個月,不過二者在具體的門檻要求上一致。
易鑫集團財法部門總監韓波對21世紀經濟報道記者表示,保交所ABS只需第一次發行時進行審批,以后繼續發行就不必再審批,報備即可。“我們會繼續在保交所發行ABS,節奏上會與其他品種交叉發行。”
張序安透露,易鑫集團將在今年底之前完成所有融資渠道的打通布局,建立各大融資渠道的合作關系。他在回答21世紀經濟報道記者提問時表示,下半年還將繼續突破的融資方式包括銀團、ABN(資產支持票據)、公司債和中期票據。全部融資渠道都打通之后,仍然會以ABS這種公開的市場化的融資方式為主。韓波向記者透露,目前ABS的融資規模占公司融資總量的六成以上。
易鑫集團是一家互聯網汽車交易平臺,業務主要圍繞汽車消費周期,包括新車交易、二手車交易、汽車貸款、汽車保險、汽車租賃、車抵貸、車主信用,獲得騰訊、京東、百度、易車四大互聯網巨頭注資。截止2016年年末,易鑫汽車互聯網交易平臺總交易規模超200億元,位列行業第一,線上申請資金額日均逾20億。
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